定期定額試算器
計算每月定期定額投資的長期成果
什麼是定期定額（DCA）？
定期定額（Dollar Cost Averaging，簡稱 DCA）是一種紀律性投資策略：不論市場漲跌，每隔固定時間（通常每月）投入固定金額購買同一標的。這個方法的優點在於「高點少買、低點多買」，自動達到分散買入成本的效果，特別適合沒有時間盯盤的上班族與長期存股族。
定期定額計算公式
本計算器使用月複利公式，模擬每月定期投入的終值：
總投入 = 每月金額 × 12 × 年數
預估總資產 = 每月金額 × [(1 + r)^(年數×12) − 1] ÷ r × (1 + r)
投資報酬 = 預估總資產 − 總投入
公式中乘以 (1 + r) 是因為假設每月月初投入（期初年金），若改為月底投入則去掉此項。兩者差異不大，長期誤差在 1% 以內。
不同年報酬率的 20 年試算比較
假設每月定期投入 5,000 元，投資 20 年（總投入 120 萬元）：
| 年報酬率 | 預估總資產 | 投資報酬 | 報酬倍數 |
|---|---|---|---|
| 3%（定存） | 1,641,000 元 | 441,000 元 | 1.37 倍 |
| 6%（高股息 ETF） | 2,310,000 元 | 1,110,000 元 | 1.93 倍 |
| 8%（台股大盤長期） | 2,936,000 元 | 1,736,000 元 | 2.45 倍 |
| 10%（美股 S&P 500 歷史均值） | 3,795,000 元 | 2,595,000 元 | 3.16 倍 |
※ 以上試算為示例，歷史報酬不代表未來績效保證。
定期定額的 5 大優勢
分批買進可平滑市場波動，避免單筆投入押在最高點。
設定每月自動扣款，不需要盯盤或判斷市場時機，省時省力。
強迫自己每月先存後花，長期下來積累可觀的投資本金。
低點多買股、高點少買股，長期持有平均成本通常低於平均股價。
每月只需數千元即可開始，不需要大筆資金，降低投資門檻。
常見問題
定期定額最適合指數型 ETF 或高股息 ETF，例如台灣的 0050（元大台灣50）、0056（元大高股息）、00878（國泰永續高股息）。這類標的分散風險、流動性佳，適合長期持有。個股波動較大，定期定額效果不如 ETF 穩定。
建議每月可支配收入的 10%~30%，在不影響日常生活與緊急備用金（建議保留 3~6 個月支出）的前提下盡量提高。以月收入 40,000 元為例，每月投入 5,000~10,000 元是合理範圍。
不建議停止，反而是定期定額最有效的時候。股市下跌代表同樣的錢可以買到更多股數，等市場回升後這些低成本持股的獲利更豐厚。歷史上，在市場恐慌時仍持續定期定額的投資人，長期績效往往優於中途停止者。
學術研究顯示，若能在市場低點單筆投入，長期績效通常優於定期定額；但由於沒有人能精準預測最低點，對一般投資人而言定期定額更為實際。兩者可以結合：平時定期定額，等到市場大幅回調（跌 20% 以上）時加碼單筆買入。